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新加坡指数期货杠杆

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新加坡a50期货股指国内哪个期货可以开户

多百度联系几家期货公司就是可以。也可以选择一些配资公司。自己开外盘户比较麻烦,保证金高。

炒新加坡a50指数期货怎么分析

想要学会分析a50指数期货,最起码要知道哪些因素影响a50指数行情波动:
因为新华富时 A50 指数与沪深 300 指数存在着高度相关性,所以影响沪深 300 指数的因素亦会影响A50 指数,从而影响期指的价格。
1)宏观经济因素
经济运行周期是影响A50指数价格的最重要因素。在经济繁荣和发展的阶段,因为投资和消费增加,需求增加,股指期货价格呈现不断攀升的趋势;相反在经济萧条和衰退的周期,投资和消费减少,社会总需求下降,股指期货价格往往呈现下滑的态势。同时政府的财政货币政策以及产业政策也对相关板块产生了影响,从而通过权重比例来影响指数走势,进而影响期指走势。
2)成份股企业因素
新华富时 A50 指数的成份股尤其是其中权重较大的股票如中石化、中国银行等集中分红派息或者送股时会对股指有较大的影响。其中,现金分红会降低股价和流通市值;股票分红会降低股价,但不会影响流通市值;送股会增加流通市值;增发和新股发行都会增加流通市值,进而推高股票指数。
3)权重个股的走势
对新华富时 A50 指数样本股需特别关注,这些样本股可能存在一定的投资机会。当权重样本价格发生剧烈波动时,会导致股指流通市值发生波动,从而影响股指走势(即大盘蓝筹股的杠杆作用)。因此,关注权重股的走势可以提前预见大盘的走势。同时也要关注其他相关指数的走势,如上证综合指数以及深证指数等。
我现在做的是金盛A50指数期货,一般只要关注大盘的消息面就行了,太具体的恐怕你也没时间去关注查找,我就靠金盛A50的专业人士就可以了,自己也可以学一些技术分析。

新加坡a50指数股指有什么优势,值得投资吗

可做空。国内做空条件多。

股指期货

利用股指期货进行保值、套利操作举例分析2007-05-10 14:46 如何利用股指期货进行保值、套利操作的案例分析:
现在沪深300价格是3710点(5月10日盘中价格)。
但是现在沪深300股指期货的12月份合约价格已经涨到5900左右了,意思是假如你现在以5900点的价位卖空12月股指期货一手,等到12月的第三个周五(最后交割日)沪深300指数收盘后,股指期货12月合约要按当天收盘价格进行结算,假设那天(12月第三个周五)收盘价格是5500,那么你在5月初卖的合约一手的盈亏计算是:1手*(5900-5500=)400点*300元/点=12万。
好了,继续正题——假设你现在买了100万的股票,大部分是沪深300指数的权重股,也就是说大盘涨你的股票肯定也涨。而且涨跌幅度相近。。。。。于是你现在完全可以这样操作:
嘿嘿,咱现在大胆持有股票不动、与庄共舞!空一手12月的期指,投入保证金约17万(假设的,计算方式:5900*300元/点*10%=17.7万,),那么,你就是对你买的100万股票做了有效保值操作,完全可以防范以后股市的下跌给你带来的股票市值缩水损失!!!也可以说基本上确保到12月下旬股指交割日时能有近60万元的收益!!!!
为什么可以?假设两个月后,股市下跌,那么12月的股指会下跌更快更多,这一手股指期货的盈利几乎可以远远超过你股票产生的缩水损失。比方说到12月下旬最终交割时,沪深300指数波动到3500点,现货股票损失大约是:(3710-3500)/3710乘以100万=5 .66万,但同时那一手股指期货的盈利将是:(5900-3500)乘以300=72万!两项冲抵后净盈利:72万-5.66万=66.34万.
假设到12月的第三个周五,沪深300指数涨到5800点,股指也按5800点最终进行结算,那么你的股票肯定又赚不少,大约是:(5800-3710)/3710乘以100万=56.3万元。同时期指也有盈利:(5900-5800)X300=3万元。收益总和约60万!
再假如,到最后交割时沪深300指数涨到6000点,那么股票收益大概计算为:(6000-3710)/3710乘以100万,结果=61.7万。 股指期货上的亏损:(6000-5900)*300元/点=3万。 两项相对冲后仍盈利达58.7万之多!!!!!
期货投资因为使用保证金制度,好比前几年股票交易中的融资(俗称透支),而且是10倍融资!所以操作不好的话风险很大。如上面案例中只买一手股指就可以对100万的现货股票做对冲保值或套利操作了。而投入资金不过才17万。。。。。。

1993年香港期货市场推出新的期货品种是

1986年5月,香港期货交易所便首开香港证券衍生产品先河,设立了恒生指数期货,它是世界上最早开设股指期货的少数几个市场之一。
1987年,恒生指数期货合约占当年总交易量的87%。
1993年3月,期交所开设了第二个衍生证券品种——恒生指数期权。
1998年恒生指数期货和期权合约交易量占市场总交易量的90%以上。
1997年9月12日正式推出恒生香港中资企业指数期货及期权;
1998年先后推出了恒生100期货及期权,以及台湾指数期货与期权;
1999年又推出了恒生地产分类指数期货与期权;
2000年又开设了小型恒生指数期货;
2001年5月7日正式推出MSCI中国外资自由投资指数期货;
2002年5月,又开办了道琼斯工业平均指数期货;
2003年开办了H股指数期货;
2004年开办了H股指数期权;2005年开办了新华富时中国25指数期货与期权。

MSCI中国指数的编制方法

市场覆盖/入选条件 收集分析市场的本地上市公司的上市、非上市股份的数量、所有者、自由流通量、流动性等资料,所有这些公司都可加入MSCI指数。选股考虑以下因素:
(1)公司规模;
(2)行业;
(3)流动性?月均交易金额(6-12个月等)?等。
(1)规模。 MSCI计算每一股票的自由流通调整后的市值作为公司规模的表征,这包括定义估计每只股票的国外投资者可投资股数,赋予每只股票一自由流通调整因子并计算每只股票自由流通调整后的市值。
(2)行业代表性。 MSCI采用标准普尔和MSCI共同开发的全球行业分类标准对上市公司进行行业分类,该分类是在投资领域应用最为广泛的标准,采用市场需求导向的方法对公司分类,对客户提供类似产品及服务的被归为一类;该分类标准将市场分为能源、材料、工业产品、主要消费品、可选择消费品、健康护理、金融、信息技术、电讯服务、公用事业等10大经济部门,23个行业群,59个行业及123个子行业。 MSCI目标是覆盖每个国家的每个行业自由流通调整后85%的(自由流通)市值。少数国家由于缺乏规模较大、流动性较好的公司而达不到这一标准。 MSCI将分析公司的经营活动及其由此给指数带来的多样性,采用自底向上的方法构造指数,即在行业的层次,在满足85%市值的原则下,使尽可能多的公司加入指数。
(3)流动性。 流动性是重要但非惟一决定是否入选的因素。在选样时考虑一系列相对及绝对流动性指标,包括月均交易金额,月均交易比率(交易金额/自由流通调整后市值),交易频度(包括交易天数)等。 (1)定义样本空间。MSCI以国家(或地区)为基本单位编制指数,对于每一国家,每一公司仅归属于一个国家(地区)。
(2)对于该国家(地区)的每一上市公司,确定国际投资者可自由买卖、流通在外的公司股份市值(自由流通市值)。
(3)按照全球行业分类标准对上市公司进行行业分类。
(4)MSCI采用自底向上的方法构造指数,即在行业的层次,依次加入自由流通市值较大的股票,使每行业的入选股票自由流通市值达到该行业的85%。
(5)对各行业中的入选股票进行微调,使入选股票的自由流通市值达到整个市场的85%以上。 MSCI之所以广为国际投资者引用,一个重要的原因即其指数编制的可投资性,即它是按国际投资者可自由投资的公司市值进行加权计算的,因此投资者较易复制。MSCI定义自由流通比例为国际投资者可在公开证券市场买卖的股份所占比例。限制包括战略持股、对外国人持股限制及其它情形。MSCI的自由流通估计仅基于公开的持股信息。国际投资者可自由投资的公司市值(自由流通市值)的确定由下列步骤完成:
(1)定义估计自由流通比例。 对于没有外资持有限制(FOLS)的股票?自由流通股数估计为流通股数减去战略持股及其它非自由流通股,非自由流通股具体包括 ?a交叉持股; ?b 公司创建者、家族、高级管理者长期持有的股份; ?c 受限的员工持股; ?d国有股; ?e 某些战略投资者持股; ?f 法律冻结股份等。 对于有FOLS的股票,自由流通股数为下列两者之较小者: 自由流通股数、外资持股上限减去外资持股中不可自由流通部分。
(2)赋予每只股票一自由流通调整因子,称为Foreign Inclusion Factor(FIF)。 情形1:自由流通比例大于15%,无外资持股限制:自由流通比例取与之最接近的5%的整数倍。 情形2:自由流通比例小于15%,无外资持股限制:自由流通比例取与之最接近的1%的整数倍。 情形3:有外资持股限制:FIF取下列两者较小者: 估计的外资可持有的自由流通比例:若该值大于15%,取与之最接近的5%的整数倍;若该值小15%,取与之最接近的1%的整数倍。 外资持股上限减去外资持有非自由流通股,取与之最接近的1%的整数倍。 情形4:其他外资投资限制:对于其他的外资投资限制,若影响外资的投资有效实行,将附加一个调整因子,称为受限投资因子(LIF),对外资自由流通调整因子进行调整。
(3)以自由流通调整因子为基础计算自由流通调整市值(总市值乘以自由流通调整因子)。 (1)最小规模限制。 为使入选股票有一定流动性,确保投资者的可复制性,MSCI规定入选样本股必须有一定的(自由流通市值)规模,MSCI在确定某一国家或地区的最小规模时将考虑以下因素: 整个市场的自由流通市值规模 该市场股票的自由流通市值分布情况 依次加入自由流通市值最大的股票占整个市场比例的变化; 市场自由流通市值集中度水平。
(2)自由流通比例小于15%的情况。 一股票的自由流通比例小于15%,若要加入指数,需满足下列条件之一: 代表MSCI世界指数的10个基点或 MSCI EMF指数的15个基点。 占该国指数自由流通市值的5%。 MSCI指数对QFII的影响 台湾证券市场对外资的开放进程如下:1988年,允许外国证券公司在台设立分公司,受托买卖海外证券;1990年,开放外国专业投资机构投资国内有价证券;1993年,开放外国证券公司从事台湾本地市场的证券业务;1996年,外国法人和自然人可以直接投资台湾股市(持股有限制);2000年,解除单一和全体外资持有台湾上市公司的持股限制。 MSCI自1988年起编制MSCI台湾指数,反映台湾整体股市的表现。但考虑到台湾市场的发展状况及对外资的较多限制,自1996年9月2日起,MSCI才将台股指数纳入其各项自由指数中,其计算比重也仅为50%。1999年8月12日,MSCI宣布将台湾的比重由50%调高至100%,并订于2000年2月后生效。上述决定主要是MSCI认为台湾对外资个别或全体投资上市(柜)公司股权上限,已调高到50%,并且台湾对外资的管理措施,包括投资前申请程序等,与区域内其它国家相差不多,并不较其它国家严格,因此重新调整台湾计入系列指数的比重。上述调整影响到的指数,主要包括:MSCI新兴市场自由指数(MSCI Emerging Markets Free Index)、MSCI远东(日本除外)自由指数(MSCI All Country(AC)Far East Free Ex-JapanIndex)及MSCI所有国家自由指数(MSCI All Country(AC)Free Index)。 就整体而言,这次调整的影响是十分明显的。截至2000年6月底止,累积外资净汇入金额达229亿美元,其中2000年1月份至6月份单月净汇入金额分别为18亿美元、20亿美元、19亿美元、负7亿美元、负4亿美元、5亿美元;如以外资买卖上市股票金额来看,2000年截至6月底止全体外资买超1?272亿元,其中一月份至六月份单月买卖金额分别为买超558亿元、买超463亿元、买超448亿元、卖超487亿元、买超93亿元、买超197亿元。说明除四、五月份因受美国及全球股市影响而下跌外,大致上均呈现稳定且增加的趋势。截止2002年9月,外资净流入达356.6亿美元。 MSCI指数是全球机构投资人重要的参考标准,特别对跟踪指数的被动投资者影响尤其显著,当MSCI调高台股计算比重时,台股在MSCI相关指数之权重也相对提高,导致大量国际资金投资台湾股市,对活跃市场及台湾市场的国际化,改善台湾证券市场投资者结构,起了重要作用。 MSCI台湾指数也推动了相关指数衍生产品的发展。最早出现的台股指数产品——台股指数期货,于1998年在新加坡国际金融交易所上市,该产品即是基于MSCI台湾指数。香港联交所于2001年5月2日推出iShares MSCI台湾指数基金及有关的ETF产品,也有相关的指数产品在美国上市交易。这对增加国外投资者了解本地市场,促进证券市场发展起了很好作用。 韩国的经验也说明了MSCI指数的影响。1998年2月,MSCI将南韩股市的计算权值比重,由50%调整至100%,使得国际资金流向南韩股市,而南韩股市也因此大涨近八成。